Deep-Dive-Audiothek

„What’s up, Corporate Finance?“ ist der Podcast für alle Corporate-Finance-Fans! Regelmäßig analysieren die Finanzjournalisten Bastian Frien, Isabella-Alessa Bauer und Michael Hedtstück zusammen mit spannenden Persönlichkeiten Themen rund um Private Equity, Private Debt, Banking & Consulting. Analytisch und unterhaltsam wirft der Podcast ein Schlaglicht auf den Corporate- und Leveraged-Finance-Markt, spürt und bohrt Trends auf und gibt dem Nachwuchs Einblicke in eine erfolgreiche Corporate-Finance-Karriere.

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Hinter den Kulissen des Mutares-Wärtsilä-Deals (#336)

18. September 2026 | Finanzierung

Host: Michael Hedtstück

Eine Transaktion mit einer enorm anspruchsvollen Finanzierung – ein Blick hinter die Kulissen.

Werte statt Multiples? Neue Eigentümerlogiken für den Mittelstands-Exit (#335)

11. September 2026 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Evergreen-Strukturen, Search Funds, Verantwortungseigentum: Neue, wertegetriebene Transaktionsstrukturen verbreiten sich am mit...

Kostenblock oder Value Driver? Die IT in Turnaround-Carve-outs (#333)

8. September 2026 | M&A | Private Equity | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Carve-outs haben immer eine IT-Struktur – doch nicht immer die gewünschte. Da die abgespaltenen Unternehmen aber oft keine...

Warum ist Smallcap-Medtech schwierig, aber spannend? (#332)

4. September 2026 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Medtech ist ein Wachstumsmarkt, in das viel Geld fließt und in dem sich viele spannende Mittelständler tummeln. Trotzdem ist....

LBO-Markt Q2 2026 – und ein Blick nach Europa und in die USA (#331)

3. September 2026 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Das zweite Quartal ist traditionell stark, und im Unterschied zum Vorjahr hat es uns diesmal nicht enttäuscht. Der MidCap...

KI in der Transaktionsberatung: Eine Zwischenbilanz (#330)

1. September 2026 | M&A

Host: Michael Hedtstück

Die Experimentierphase ist vorbei, jetzt müssen sich die KI-Tools live in der Transaktionsberatung bewähren. Wie sie das tun...

Factoring in der Insolvenz: Geht das eigentlich?(#328)

14. August 2026 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Michael Hedtstück

Zwangsläufig rutschen gerade auch immer mehr Unternehmen in die Insolvenz, die Factoring als zentrale Finanzierungsquelle ben...

Liquidität für den Aufschwung? Kautionsversicherungen im Check (#326)

11. August 2026 | Finanzierung

Host: Michael Hedtstück

Mit ihren Kautionsversicherungen machen Versicherungskonzerne den Banken in deren Stammgeschäft mit Avalen ordentlich Druck...

Erleben wir im Infrastruktursegment eine M&A- und Restrukturierungswelle? (#325)

7. August 2026 | Finanzierung | M&A | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Inverstoren haben viel Geld in die deutsche Infrastruktur gesteckt – und sind vor allem als unabhängige Energieerzeuger mit IPP...

Zwischen Emotion und Korsett: Wie verhandelt man finanzielle Restrukturierungen? (#324)

4. August 2026 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Am Ende geht es in jeder Sanierung ums Geld – und um die Frage, wer noch etwa gibt. Doch wie einigt man sich, wenn die eine...

AI-EBITDA – Wie Banken und Sponsoren die KI-Transformation finanzieren (#323)

31. Juli 2026 | Finanzierung | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Künstliche Intelligenz ist längst kein reines Innovationsthema mehr. Unternehmen investieren heute Millionenbeträge in Automat...

Strukturiert die Finanzierungslandschaft sich neu? – Wer den Mittelstand stützt (#322)

28. Juli 2026 | Corporate Banking | Finanzierung | M&A | Private Debt | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

„Ist die Finanzierung in der Krise?“ – 2023 hat Dennis Glatzel von Herter&Co sich in einer unserer Episoden dieser Frage gewidmet.

Wie funktioniert eine KI-Due-Diligence? (#321)

24. Juli 2026 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Kein M&A-Deal ist aktuell im Markt, bei dem KI nicht als Chance oder Sorge wahrgenommen wird. Doch eine systematisch Due...

Wie funktioniert das Sourcing mit Investment-Thesen? (#320)

21. Juli 2026 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Viele Finanzinvestoren haben sich auf Sektoren spezialisiert und suchen den proprietären Deal. Auf dem Weg dahin sollen Invest...

Stärkt Private Equity unsere Volkswirtschaft? (#318)

17. Juli 2026 | M&A | Private Equity | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Private Equity steht unter Druck – aber sind Finanzinvestoren nicht auch Teil der Lösung unserer Probleme? Kann Private Equity...

Bindung durch Beratung: Kundenbetreuung im Finanzierungsumfeld (#316)

26. Juni 2026 | Corporate Banking | Finanzierung

Host: Bastian Frien

Im Finanzbereich sind die Akquise und die Betreuung von Kunden nur zwei von vier Disziplinen. Die anderen beiden heißen Kunden...

KI zu kurz gedacht: Was Portfoliogesellschaften wirklich tun müssen (#314)

12. Juni 2026 | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Unternehmen machen mit Künstlicher Intelligenz aktuell denselben Fehler wie vor einiger Zeit bei der Digitalisierung...

Polarstern oder Sternschnuppe – was kann der Nordic Bond wirklich? (#313)

9. Juni 2026 | Finanzierung | Leveraged Finance | Private Equity

Host: Bastian Frien

Der Markt für Nordic Bonds ist längst aus Skandinavien herausgewachsen und wird auch von deutschen Corporates und Finanz...

Ende des Zeitspiels am Private-Equity-Markt? (#311)

5. Juni 2026 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Amend & Extend, Covenant Holidays und -Resets, hier und da auch Fresh Money – Private-Equity-Häuser und die Finanzierer ihrer...

Walking Assets als Investment Case: Hat Private Equity die Risiken im Griff? (#310)

2. Juni 2026 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Praxisketten, Steuerberater, Versicherungsmakler: Private Equity investiert immer häufiger in Unternehmen, die zwar...

Wie Banken heute ticken: neue Spielregeln der Finanzierung (#309)

29. Mai 2026 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Unternehmen kämpfen mit schlechterer wirtschaftlicher Entwicklung, gleichzeitig nehmen strategische Unsicherheiten zu – fragile...

LBO-Markt Q1 2026 – Add-ons als tragende Säule (#308)

28. Mai 2026 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Echte neue Deals sind rar, und auch Secondaries lassen sich auf sich warten. Trotzdem ist der LBO-Finanzierungsmarkt recht...

Robust statt reaktiv: Wie Unternehmer die Krise rechtzeitig erkennen – und souverän reagieren (#307)

22. Mai 2026 | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Die Welt ist weniger vorhersehbar als vor einigen Jahren – und die wirtschaftlichen Entwicklungen sind es genauso. Die Zahl der...

Stützen die Kreditversicherungen den Mittelstand in der Krise? (#306)

19. Mai 2026 | Corporate Banking | Finanzierung

Host: Bastian Frien

Immer mehr Unternehmen geraten in schwierige Fahrwasser – auch Kunden von mittelständischen Unternehmen. Wie verhalten sich die...

Grenzüberschreitende Restrukturierung – warum die gegenseitige Anerkennung von Verfahren so wichtig ist (#305)

15. Mai 2026 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Eigentlich ist es Standard in Restrukturierungen, dass Urteile in einem Land von einem anderen Land anerkannt werden. Ein Fall...

Fast alles geht: was W&I-Versicherungen heute leisten können (#304)

12. Mai 2026 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

In unsicheren Zeiten steigt das Bedürfnis nach Absicherung – das gilt auch für M&A-Transaktionen. Man könnte meinen, dass die...

PE steigt ein: Was sich dann für CxOs alles ändert (#303)

8. Mai 2026 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Über die Hälfte der Top-Manager in Unternehmen werden im Jahr 1 nach dem Einstieg eines Private-Equity-Investors ausgetauscht...

Special Situations Financing: wie ticken die Debt Funds für schwierige Fälle? (#302)

5. Mai 2026 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Sie kommen zum Zuge, wenn die anderen abwinken: Credit Opportunities Funds finanzieren Unternehmen in Sondersituationen mit und...

Killt KI Software als Investment Case (und die Deal-Community gleich mit)?(#300)

24. April 2026 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

KI-Angst an den Märkten und bei Deals: Mächtige KI-Tools drohen zahlreiche Software-Firmen zu zerstören. Kann Private Equity...

Wie Mezzanine die Akquisitionsfinanzierung der DUBAG beim Kauf von Emitec möglich machte (#298)

21. April 2026 | Finanzierung | Leveraged Finance | M&A

Host: Bastian Frien

Bei Carve-outs in Problembranchen funktioniert die klassische LBO-Finanzierung oft nicht. Dann braucht es kreative Lösungen...

Export finanzieren und sichern: Strategien für exportorientierte Unternehmen (#297)

17. April 2026 | Finanzierung | M&A

Host: Isabella-Alessa Bauer

Deutschland war mal Exportweltmeister. Das ist inzwischen schon ein wenig her. Dennoch: Die Bundesrepublik, ihre Industrie...

Warum ist der LBO-Markt so resilient? (#296)

14. April 2026 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Die Finanzinvestoren hocken auf ihren Portfoliounternehmen, weil die Preise nicht stimmen. Gleichzeitig macht die weltpolitisch...

Real Estate Investments: Der Iran-Krieg und „Stranded Assets“ (#295)

10. April 2026 | Allgemein | Restrukturierung

Host: Michael Hedtstück

Gerade ist der deutsche Markt für Real-Estate-Investments wieder angesprungen, da sorgen der Iran-Krieg und Zinssorgen ...

Medizintechnik: „Goldene“ Investitionsgelegenheit für Private Equity? (#294)

7. April 2026 | M&A | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Healthcare-Assets standen in den letzten Jahren oben auf den Target-Listen der Finanzinvestoren. Aber insbesondere in der Med...

Starker Deal im schwachen Markt: DPEs Exit bei Engelmann (#292)

31. März 2026 | Finanzierung | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Im November 2025 konnte DPE den Verkauf von Engelmann Sensor an Rivean Capital vermelden. Der Exit ist in der aktuellen...

MBI und Search Funds: Wenn Unternehmer Dealsourcing machen (#291)

27. März 2026 | M&A | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Am M&A-Markt sieht man immer mehr MBI-Manager und Search Funds, die nach einem Unternehmen suchen, in das sie als...

Warum trifft Basel 4 fast alle und interessiert fast keinen? (#289)

24. März 2026 | Corporate Banking | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Kaum einer weiß genau, was sich hinter Basel 4 verbirgt, schon gar nicht hört man einen Aufschrei. Dabei haben es die neuen...

Sanieren und finanzieren in Osteuropa – wie geht das? (#288)

20. März 2026 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Viele deutsche Unternehmen mit Produktion in Osteuropa kränkeln gerade, andere überlegen eine Verlagerung. In beiden Fällen...

Factoring im Transaktionskontext: Deal-Booster im Mittelstand? (#287)

13. März 2026 | Finanzierung | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Es ist ein Finanzierungsinstrument, das im deutschen Mittelstand allgegenwärtig ist – im M&A-Kontext aber erstaunlich oft unter...

Warum sind die CFOs in PE-Portfoliounternehmen so wichtig? (#285)

6. März 2026 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Der CFO ist in Portfoliounternehmen von PE-Unternehmen ein zentraler Faktor. Warum erleben wir trotzdem so viele Fehlbesetz...

LBO-Markt 2025 – zäh, aber stark! (#283)

26. Februar 2026 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Nach Rekorden fühlte sich das LBO-Jahr 2025 lange nicht an – trotzdem ist es im Rückblick ziemlich gut gelaufen, auch wenn...

Lagerbestände in Liquidität drehen – wie funktioniert Financial Warehousing? (#282)

24. Februar 2026 | Corporate Banking | Finanzierung

Host: Bastian Frien

Einkaufspreise werden immer volatiler, Lieferketten unsicherer: Viele Unternehmen entscheiden sich darum für eine höhere...

Maschinenbau: Beginnt jetzt gerade die große Wende? (#280)

13. Februar 2026 | Finanzierung

Host: Michael Hedtstück

Nach drei Jahren Krise deutet sich gerade im deutschen Maschinenbau eine faustdicke Überraschung an. Bringt 2026 einen veritablen.

Energiewende: Nicht schon wieder, oder? – was Kapital möglich macht (#278)

6. Februar 2026 | Finanzierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Neue Windräder, ein zusätzlicher Solarpark: Das reicht längst nicht mehr. Mit dem steigenden Anteil erneuerbarer Energien wird...

2026: Schicksalsjahr für Private Equity im deutschen Mittelstand? (#277)

30. Januar 2026 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Trotz fehlender Exits und unterdurchschnittlicher Performance können viele Private-Equity-Häuser, die Deutschland prägen, mit...

Brauchen wir eine neue Sanierungskultur? (#275)

20. Januar 2026 | Finanzierung | Private Equity | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Alte Sanierungstraditionen lösen sich auf, neue Verhaltensmuster werden den Problemen nicht immer gerecht. Was brauchen wir...

Sind unsere Restrukturierungen ein Spiegel unserer Gesellschaft?(#273)

19. Dezember 2025 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Wir stehen als Gesellschaft vor gewaltigen Herausforderungen – und packen sie nur zaghaft an. Dasselbe beobachten wir bei...

Panzer statt Limousine – ist Rüstung die neue Schlüsselindustrie? (#272)

16. Dezember 2025 | Finanzierung | M&A | Private Equity | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Die einen stecken tief in der Krise, die anderen erleben einen historischen Aufschwung – und beide sind miteinander verflochten...

Platzt der Knoten? Erwartungen von Strategen und Finanzinvestoren an das M&A-Jahr 2026 (#271)

10. Dezember 2025 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Ein Highlight war das M&A-Jahr 2025 nicht, aber wie blicken Strategen und Finanzinvestoren auf 2026? Eine Studie von KPMG...

Der zweigeteilte Markt: unser Finanzierungs-Outlook 2026 für Firmenkunden und LBOs (#269)

5. Dezember 2025 | Corporate Banking | Finanzierung | Leveraged Finance

Host: Bastian Frien

Die Wirtschaft ruckelt, die Restrukturierungen werden zahlreicher und die Finanzierer wollen nur die guten Risiken...

LBO-Markt Q3 2025 – die Rückkehr der Neufinanzierungen (#268)

4. Dezember 2025 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Das dritte LBO-Quartal war lebendig – und endlich spielten Neufinanzierungen mal wieder eine wesentliche Rolle. Ob wir damit in...

Achtung Rezession: Wie Finanzierungsmakler jetzt navigieren (#267)

2. Dezember 2025 | Finanzierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Es sind die immer gleichen Schlagworte: Zinsen, Unsicherheit, Krise, Rezession, Restrukturierung, Insolvenz. Und doch büßen sie...

Flaute oder Überraschung? Unser M&A-Ausblick 2026 (#266)

28. November 2025 | M&A | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Ein riesiger Rückstau an Deals und aufgeschobenen Nachfolgeregelungen, aber immer noch zu wenig Mut und zu hohe Preis...

„Co-Locations“ als Business Case für Finanzierer und Investoren (#265)

25. November 2025 | Finanzierung

Host: Michael Hedtstück

Deutschland steht vor einem Ausbau-Boom bei Batteriespeichern als Ergänzung für Solar- und Windparks. Mit diesen „Co-Locations“...

Ansaniert statt restrukturiert: die größten Fehler in der Krise (#264)

21. November 2025 | Finanzierung | Private Equity | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Schneiden tut weh – und macht keinen Spaß. In der Sanierung kosten tiefgreifende Maßnahmen außerdem Zeit und Geld, obwohl...

Defense und Energy Tech: Wer in diesen Boom-Branchen die Deals machen wird (#262)

18. November 2025 | Private Equity | Venture Capital

Host: Michael Hedtstück

Defense Tech und Energy Tech zählen zu den heißesten Branchen am deutschen M&A- und Finanzierungsmarkt. Konzerne, VC- und PE...

Unter Druck: Wann endet die Private-Equity-Flaute (#261)

14. November 2025 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Investieren, entwickeln, verkaufen, neues Geld einwerben: Der seit Jahrzehnten bewährte Private-Equity-Kreislauf ist ins...

M&A 2.0: Virtual Data Rooms Driving the Deal (#259)

11. November 2025 | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Inwieweit kann ein virtueller Datenraum nicht nur im Transaktionsprozess selbst als leiser Helfer genutzt werden, sondern auch...

Investitionsflaute: Woran fehlt es dem Mittelstand eigentlich? (#258)

7. November 2025 | Finanzierung

Host: Michael Hedtstück

Die Aufbruchstimmung ist verpufft, Stagnation und Risikoscheu prägen das Bild unseres Mittelstands. Woran fehlt es...

Factoring und Banken: Wettbewerb oder Ergänzung? (#256)

4. November 2025 | Finanzierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Factoring-Gesellschaft und Bank – auf den ersten Blick überschneiden sich die Geschäftsmodelle beider Kreditgeber weitgehend...

Aushängeschild oder abgehängt? So beurteilt ein Finanzinvestor den industriellen Mittelstand (#255)

31. Oktober 2025 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Viele singen gerade den Abgesang auf die deutsche Industrie. Dabei haben wir nach wie vor gerade im Mittelstand viele enorm...

Dealsourcing ist kein Glückspiel – was wirklich funktioniert (#253)

28. Oktober 2025 | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Wie komme ich heute an die guten Deals? Das ist die Kernfrage für den gesamten M&A-Markt und in dieser Episode schauen wir...

Finanzierung in der Dauerkrise? Strategien für Unternehmen (#252)

24. Oktober 2025 | Finanzierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Wir bewegen uns weiter in einem anspruchsvollen Finanzierungsumfeld. Was heißt das für die Kreditnehmer? Und welche Finanz...

Energieversorgung – bald ein zentraler Teil der Unternehmensstrategie? (#250)

21. Oktober 2025 | Allgemein

Host: Michael Hedtstück

Elektrifizierung ist ein entscheidender Hebel für die Dekarbonisierung in Deutschland, und damit wird Strom auch zu einem immer...

Kommt die zweite M&A-Welle in Healthcare Services? (#248)

14. Oktober 2025 | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Finanzinvestoren interessieren sich für den Healthcare-Sektor. Wenig verwunderlich: Der Markt ist fragmentiert...

How to get deals done: Die Beratersicht (#247)

10. Oktober 2025 | M&A | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Broken Deals prägen aktuell das M&A-Geschäft – und das, obwohl eigentlich alle Beteiligten darauf aus sind, Deals zu machen...

Schulden – der unterschätzte Teil des LBOs (#246)

2. Oktober 2025 | Leveraged Finance | M&A

Host: Bastian Frien

An den Kaufverträgen wird unendlich und in epischer Breite herumgedoktert – die Finanzierungsverträge erhalten zumeist deutlich...

Wo Erfahrung besonders wichtig ist: Small-Cap M&A (#245)

30. September 2025 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Die kleinen Deals werden oft am schlechtesten beraten, weil die M&A-Expertise fehlt. Dabei zählt das Wissen gerade da...

Wachstumsmarkt Infrastruktur: Finanzierungen und Restrukturierungen (#244)

26. September 2025 | Leveraged Finance | Private Equity | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Das Sondervermögen über 500 Milliarden Euro hat Infrastrukturprojekte in den Fokus gerückt. Doch das Geld reicht nur, wenn...

Finanzkommunikation: Was Mittelstands-CFOs von den Kapitalmarktprofis lernen können (#243)

23. September 2025 | Finanzierung

Host: Michael Hedtstück

Was könnten sich CFOs in der Kommunikation mit ihren Warenkreditversicherern von der Champions League der Finanzkommunikation...

Die unbekannte Achillesferse: technische Execution von Corporate-Finance-Transaktionen (#242)

12. September 2025 | Finanzierung | Investmentbanking | M&A

Host: Bastian Frien

Öffentliche Übernahmeangebote, IPOs, Kapitalerhöhungen und Anleiheemissionen brauchen alle eine sorgfältige technische Execution..

Internationale Carve-outs: Komplexe Deals, große Chancen (#240)

2. September 2025 | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Zölle, Steuer- und Regulierungsänderungen, aber auch die anhaltend schwierige gesamtwirtschaftliche Lage, führen dazu...

Private Equity und ESG Value Creation: Gibt es noch Interesse an „grünen“ Assets? (#239)

29. August 2025 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Von ESG ist kaum noch die Rede, trotzdem ist ESG Value Creation für PE-Investoren bei der Weiterentwicklung ihrer Portfolio...

LBO-Markt Q2 2025 – lauter verschobene Exits (#238)

28. August 2025 | Leveraged Finance | M&A | Private Debt

Host: Bastian Frien

Das zweite LBO-Quartal war eher zurückhaltend – und dominiert von Refinanzierungen. Gerade mal fünf neue Deals sind mehr als....

Wie funktioniert der Beteiligungsmarkt für Sondersituationen? (#235)

25. Juli 2025 | M&A | Private Debt | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Die Restrukturierungsfälle nehmen zu, aber gibt es damit auch mehr spannende Gelegenheiten für Turnaround-Investoren?

Trump, China, Nahost: Stress in den Lieferketten – was nun? (#234)

22. Juli 2025 | Finanzierung

Host: Michael Hedtstück

Trump, China und der Nahostkonflikt sorgen für hohen Stress in den Lieferketten. Das macht Finanzierer und Warenkredit...

Am Wendepunkt: Können Unternehmen mit Private Equity die Aufschwungwelle besser reiten? (#233)

15. Juli 2025 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Es mehren sich die Anzeichen, dass die deutsche Wirtschaft wieder in Schwung kommt. Sind Unternehmen mit einem Private-Equity...

Die aktuellen Herausforderungen bei Konsortialfinanzierungen (#232)

11. Juli 2025 | Corporate Banking | Finanzierung

Host: Michael Hedtstück

Manche Banken fahren ihr Kredit-Exposure zurück und ein Mega-Merger droht den Finanzierungsmarkt zu disruptieren, während viele Un

Tun wir genug gegen die Krise? (#230)

4. Juli 2025 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Die Stimmung mag sich ein wenig aufhellen, doch die Probleme bleiben: Die Ursachen für die aktuellen Schwierigkeiten...

Kann man M&A-Beratung wirklich anders machen? (#227)

24. Juni 2025 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

In der M&A-Beratung gibt es zwei klare Ziele: eine Unterschrift unter einen Vertrag und einen auch Jahre später noch...

Die Achillesferse der Energiewende: Wie finanzieren wir Batteriespeicher? (#225)

17. Juni 2025 | Finanzierung | Leveraged Finance | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Batteriespeicher sollen uns den Strom aus Erneuerbaren Energien dann zur Verfügung stellen, wenn wir ihn brauchen...

Verunsicherte Finanzierer: was geht aktuell im Factoring? (#224)

13. Juni 2025 | Finanzierung | Leveraged Finance | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

In der Krise sollte die Stunde des Factoring schlagen – doch tut sie das auch? Und wie reagieren die Finanzierer...

Tech-Exits: Sind Software- und IT-Assets immer noch en vogue? (#222)

10. Juni 2025 | M&A

Host: Michael Hedtstück

Softwareschmieden und IT-Dienstleister waren in den vergangenen Jahren die Lokomotiven des M&A-Geschäfts. Kühlen KI-Sorgen...

Deal or Die: Wie geht es Private Equity? (#221)

6. Juni 2025 | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Wie investiert Private Equity in den letzten Monaten? Wo liegt der Sweet Spot der Investoren in Sachen Deal-Größe und Industrien?

Control and cost savings: the role of Virtual Datarooms (VDR) (#220)

4. Juni 2025 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Virtuelle Datenräume (VDR) sind eine Selbstverständlichkeit, doch sie stehen selten im Mittelpunkt. Zu Unrecht: VDR...

LBO-Markt Q1 2025 – Durchmarsch der Debt Funds! (#219)

3. Juni 2025 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Das war ein durchaus munterer Start ins LBO-Jahr 2025. Und ein Durchmarsch der Debt Funds, die erstmals zwei Drittel...

„Behind the scenes“ einer Akquisitionsfinanzierung (#217)

27. Mai 2025 | Leveraged Finance | Private Debt | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Von der Anbahnung über die Beraterauswahl bis zur Refinanzierung: Wir werfen einen Insider-Blick hinter die Kulissen...

Warum Buy&Build mehr als Buy&Buy ist! (#215)

23. Mai 2025 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Bei Buy&Build-Konzepten ist das Closing nur der Beginn einer langen Reise, auf der viele Fehler gemacht werden können...

Perfect Match? Wie die individuell beste Finanzierung gelingen kann (#214)

20. Mai 2025 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Unternehmen brauchen Finanzierungen – um zu wachsen, zuzukaufen, neue Produkte einzuführen, sich zu transformieren oder...

Immobilienfinanzierung – alles Krise oder Licht am Ende des Tunnels? (#213)

16. Mai 2025 | Finanzierung | Leveraged Finance | Private Debt | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Am Immobilienmarkt ist die Lage weiter angespannt – die Krise der Branche geht ins dritte Jahr. Experte Till Wenke...

It’s the assets, stupid! Finanzierung in unsicheren Zeiten (#212)

13. Mai 2025 | Finanzierung | Leveraged Finance | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Wenn die Aufgaben groß und die Aussichten ungewiss sind, dann schlägt die Stunde der asset-basierten Finanzierungen (ABF).

Zeitenwende: Wird „Heavy Industry“ in Deutschland wieder sexy? (#211)

9. Mai 2025 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Wiederaufrüstung, Infrastruktur, Wiederaufbau der Ukraine: Macht der absehbare Nachfrageschub den produzierenden Mittelstand...

Exit Readiness: Lernen von den Königen der Deals (#210)

2. Mai 2025 | M&A

Host: Michael Hedtstück

Was könnten sich Unternehmenslenker und -eigentümer in Sachen Verkaufsvorbereitung eigentlich von den Königen der Deals – den Priv

Private Equity zum Anfassen: ein Muster-Case von Buy and Build (#209)

25. April 2025 | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Buy and Build lebt von Skaleneffekten und Synergien – der Unternehmenswert steigt, beim Verkauf freut der Finanzinvestor sich...

Die multiplen Disruptionen der Software/IT-Branche(#208)

17. April 2025 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

IT/Software-Unternehmen sind bei Finanzinvestoren, aber auch bei Corporates ein beliebtes M&A-Target. Sie gelten als ebenso...

M&A im Mittelstand 2025: Boom oder Flaute? (#206)

11. April 2025 | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Der mittelständische M&A-Markt hat sich in den letzten beiden Jahren eher zurückhaltend präsentiert...

Distressed M&A – ein Monsterritt selbst für Profis (#205)

4. April 2025 | M&A | Restrukturierung

Host: Michael Hedtstück

Durch Deutschland rollt eine Insolvenz- und Restrukturierungswelle, und in ihrem Kielwasser auch eine große Menge an Distressed...

Wie findet man den richtigen Sanierer? (#204)

1. April 2025 | Finanzierung | Private Equity | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Jede Sanierung braucht einen Kopf, der sie durchführt. Der ist selten an Bord – doch wo bekommt man ihn her?...

Factoring als Alternative in der Restrukturierung (#202)

21. März 2025 | Finanzierung | M&A | Private Equity | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Restrukturierung hat Konjunktur – Krisen der vergangenen Jahre haben zahlreiche Unternehmen aus der Bahn geworfen...

Trendwende bei Leveraged Loans? (#200)

18. März 2025 | Leveraged Finance | Private Debt | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Ob bei Highyields, Term Loans oder Direct Lendings. Ob in London oder in Deutschland: In großer Breite verbessern sich am...

Kautionsversicherungen im M&A-Deal – wie sich das Post Closing-Tal der Tränen durchschreiten lässt (#199)

14. März 2025 | Finanzierung | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Kautionsversicherungen müssen in M&A-Transaktionen mitgedacht werden – besonders herausfordernd wird es in Sonderfällen...

LBO-Markt 2024 – am Ende gut! (#196)

26. Februar 2025 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Der Start in das LBO-Jahr 2024 war äußerst verhalten – doch mit einem kräftigen Endspurt wurde das Vorjahr sogar noch übertroffen.

Kann Private Equity unseren Mittelstand retten? (#194)

14. Februar 2025 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Die Flaute nimmt kein Ende – weder im Mittelstand noch bei Midcap-Private-Equity. Wer kann wen 2025 aus der Misere herausziehen?

Gespräch unter Freunden? Wenn der M&A-Berater auf den Due Diligence-Advisor trifft (#191)

24. Januar 2025 | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Eine M&A-Transaktion ist komplex – sie braucht Fingerspitzengefühl, Vertrauen und gute Kommunikation aller Beteiligten...

Wieviel Alphatier verträgt die Restrukturierung? (#189)

17. Dezember 2024 | Finanzierung | Private Equity | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Jede Sanierung braucht eine harte Hand und Führung – aber braucht sie auch Alphatiere? Und wenn ja: wofür und wann ist es zuviel?

KI im Private-Equity-Geschäft (#188)

13. Dezember 2024 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

2025 könnte das Jahr werden, in dem die KI-Revolution weite Teile des Mittelstands erreicht. Was bedeutet das für die...

Green Buildings – Warum nachhaltiges Bauen auch wirtschaftlich ist (#186)

10. Dezember 2024 | Corporate Banking | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

So langsam erwacht der Immobilienmarkt aus der Krise. Ist Nachhaltigkeit der nächste Treiber oder ein Bremser?...

In raueren Gewässern: unser Finanzierungs-Outlook 2025 für Firmenkunden und LBOs (#185)

6. Dezember 2024 | Corporate Banking | Finanzierung | Leveraged Finance

Host: Bastian Frien

Die Wirtschaft ruckelt, die Restrukturierungen werden zahlreicher und die Finanzierer schauen sehr genau hin – was bedeutet das...

Wenn es schwierig wird: Finanzierung in der Rezession (#184)

4. Dezember 2024 | Corporate Banking | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

2025 wird ein schwieriges Jahr, auch für die Mittelstandsfinanzierung. Worauf sich die Unternehmen bei den Banken einstellen...

Mehr als ein Silberstreif: unser M&A-Outlook 2025 (#183)

29. November 2024 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Einige M&A-Transaktionen werden bis Jahresende noch durch die Tür gebracht, aber ein Bombenjahr wird 2024 nicht mehr.

LBO-Markt Q3 2024 – doch noch ein starkes Jahr? (#182)

28. November 2024 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Das dritte Quartal ist für den LBO-Markt gut gelaufen – das zeigt der brandneue MidCap-Monitor von Houlihan Lokey.

Selektive Restrukturierung über STARUG & Co.: Chancen und Grenzen (#181)

22. November 2024 | Finanzierung | Leveraged Finance | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Verträge regeln, wer bei einer finanziellen Restrukturierung zuerst und am meisten bluten muss. Wirklich? Mit dem STARUG hat...

E-Flugzeug-Start-ups: Die nächste Welle (#179)

15. November 2024 | Venture Capital

Host: Michael Hedtstück

Während Branchenpioniere wie Lilium und Volocopter schwer zu kämpfen haben, rollt die nächste Gruppe von E-Flugzeugentwicklern...

Nordic Bond: die alternative LBO-Finanzierung (#177)

8. November 2024 | Finanzierung | Leveraged Finance | Private Equity

Host: Bastian Frien

Bank oder Debt Fund: Das ist die klassische Frage im Midcap-LBO-Markt. Doch bei KD Pharma wurde jüngst ein Nordic Bond über...

Factoring und Kreditversicherung – Wettbewerb oder Ergänzung? (#175)

5. November 2024 | Finanzierung | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Factoring nutze ich als Unternehmer, um Liquidität zu beschaffen. Eine Warenkreditversicherung schließe ich ab, um mich gegen...

Food-Deals: Jetzt geht es wieder los! (#172)

18. Oktober 2024 | M&A

Host: Michael Hedtstück

Die Lebensmittelbranche hat den Inflationsschock verdaut: Die harten Preiskämpfe zwischen Handel und Herstellern haben an...

Kosten runter, Liquidität rauf: Strategien für Einkauf & Supply Chain (#169)

4. Oktober 2024 | Finanzierung | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Unternehmen müssen ihre Supply Chain und Einkaufsprozesse möglichst optimal strukturieren und bewegen sich dabei im...

ESG ist keine Kür: Wie gelingt die Integration in die Unternehmensstrategie?(#167)

27. September 2024 | Finanzierung | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Der Bereich ESG ist längst keiner mehr, der in Unternehmen nur als „nice to have“ angesehen wird. Vielmehr gilt für das...

Warenkreditversicherung: Das Zünglein an der Waage im Sanierungsprozess? (#165)

20. September 2024 | Finanzierung | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Über Warenkreditversicherungen und ihre Rolle wird deutlich weniger gesprochen als über Finanzierungskredite. Zu oft sind die...

Sale and Leaseback und Private Debt: Geht da was? (#163)

13. September 2024 | Finanzierung | Private Debt

Host: Michael Hedtstück

Eine Reihe von Private-Debt-Finanzierungen performt gerade nicht so wie erhofft. Manche müssen sogar neu strukturiert werden...

LBO-Markt Q2 2024 – zurück in der Spur? (#160)

28. August 2024 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

In Q2 ist der LBO-Markt wieder angesprungen. Aber was waren die Treiber, und ist das ein Vorbote für ein starkes zweites Halbjahr?

Ein neuer Job? Koordinator in der finanziellen Restrukturierung (#158)

2. August 2024 | Finanzierung | Leveraged Finance | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Wenn die Finanzierung wackelt, wird es komplex: Die finanzielle Restrukturierung muss gesteuert und minutiös abgearbeitet werden.

HoldCo PIK: Das steckt dahinter (#156)

26. Juli 2024 | Finanzierung | Private Debt

Host: Michael Hedtstück

Man hört am Finanzierungsmarkt gerade öfter als üblich den Begriff „HoldCo PIK“. Dieses Instrument scheint in der aktuellen...

Tierfutter im Direktvertrieb: EMERAMs Einstieg bei Provital (#154)

19. Juli 2024 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Erst vor einem Monat hat EMERAM den Einstieg beim Tierfuttermittelhersteller bekannt gegeben – da sind die Erinnerungen noch...

Von Egos und Emotionen: die finanzielle Restrukturierung (#152)

12. Juli 2024 | Finanzierung | Leveraged Finance | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Die Restrukturierung ist die Königsdisziplin der Finanzierungsberatung – und ganz anders. So anders, dass unser Podcast...

M&A im Zeichen der Energiewende (#151)

5. Juli 2024 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Die Energiewende ist eine Mammutaufgabe für Wirtschaft und Gesellschaft – aber ist sie auch eine Chance für den M&A-Markt?

Masters of Digital: Wie Private Equity mit Digitalisierung den ROI treibt (#149)

28. Juni 2024 | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Digitalisierung ist mit das wichtigste Thema unserer Zeit. Unternehmen müssen die digitale Transformation schaffen, wollen sie...

M&A konkret: Wie Bregal bei Theobald einstieg – und was seitdem passiert (#148)

21. Juni 2024 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Jede M&A-Transaktion ist einzigartig – und doch kann man aus jeder etwas lernen. In diesem Podcast plaudern unsere Gäste aus...

Restrukturierung gestalten: Potenzial in der Veränderung oder Cash is King? (#146)

18. Juni 2024 | M&A | Private Equity | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Die deutsche Wirtschaft ächzt unter verschiedenen externen Krisen, aber auch dem hausgemachten Transformationsrückstand...

Factoring: Wie hoch die rechtlichen Hürden wirklich sind (#145)

14. Juni 2024 | Finanzierung

Host: Michael Hedtstück

Factoring ist enorm erfolgreich und hat seinen festen Platz als Finanzierungsinstrument bei deutschen Unternehmen gefunden...

Executive Compensation: Wie Private Equity Topleute überzeugt (#143)

11. Juni 2024 | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Gerade jetzt, in der Zeit, in der Fachkräftemangel das absolute Buzzword ist, steigert sich auch in der Private Equity-Branche...

Was Private Equity mit einem Fußballstadion gemeinsam hat (#142)

7. Juni 2024 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Ein Spiel dauert 90 Minuten, ein PE-Investment 3 bis 5 Jahre. Währenddessen herrscht großer Druck, und es fallen Entscheidungen...

Was geht aktuell in der strukturierten Unternehmensfinanzierung? (#140)

31. Mai 2024 | Finanzierung | M&A | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

In dieser Episode blicken wir auf neue Entwicklungen in der strukturierten Unternehmensfinanzierung – so viel sei verraten...

LBO-Markt Q1 2024 – braucht der Markt Alleskönner? (#139)

29. Mai 2024 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

LBO-Markt Q1 2024 – braucht der Markt Alleskönner? Darüber haben LBO-Finanzierer Oliver Wolter und Finanzierungsberater...

Datenhoheit für den Mittelstand – Reporting und Controlling leicht gemacht? (#136)

17. Mai 2024 | Finanzierung | M&A | Private Equity | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Unternehmer sind Profis in ihrem Geschäft. Sie wissen, wie die Produkte funktionieren und haben jahrelange Erfahrung...

Die Finanzierungswüste, die gar keine ist (#134)

10. Mai 2024 | Finanzierung | Private Debt | Venture Debt

Host: Michael Hedtstück

Zwischen Start-up-Finanzierung und Kapitalmarkt klafft in Deutschland eine große Lücke in der Unternehmensfinanzierung...

Buy and Build strategisch planen und finanzieren (#132)

3. Mai 2024 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Reichlich Targets und gesunkene Kaufpreise: Die aktuelle Marktlage bietet Mutigen keine schlechten Voraussetzungen für...

Short Shortlist: die neue Erfolgsformel im M&A-Geschäft? (#130)

26. April 2024 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Der M&A-Markt lebt, aber er hat sich verändert. Finanzinvestoren schauen genauer hin – und sie setzen ihre Ressourcen nur da...

The Masters of Tech Due Diligence (#129)

23. April 2024 | M&A

Host: Michael Hedtstück

Vor acht Jahren haben zwei Techies mit Finanzhintergrund die Firma Code & Co gegründet, die die M&A-Targets von Private...

Der ganz normale Wahnsinn? Emotionen im M&A-Prozess (#128)

19. April 2024 | M&A

Host: Michael Hedtstück

Eitelkeit und Verletzlichkeit, Zweifel und Loyalität: M&A-Prozesse sind nicht nur von Zahlen und Fakten, sondern auch von...

Trifft die PE-Flaute auch Nachfolge-Deals und Evergreen-Fonds? (#125)

9. April 2024 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Die zähe Flaute im Private-Equity-Geschäft hat vor allem zwei Ursachen: Ausbleibende Exits und damit verbunden die geringe...

Trade Finance auf neuen Wegen: Wie der digitale Wechsel Investoren beglückt (#124)

5. April 2024 | Finanzierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Spätestens mit dem Verschwinden des Diskont-Satzes der Bundesbank ist der Wechsel ein wenig in Vergessenheit geraten.

Oben ruhig, was gärt darunter? Schlaglichter auf die Immobilienfinanzierung (#122)

26. März 2024 | Finanzierung | Leveraged Finance | Private Debt | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Am Immobilienmarkt ist die Lage angespannt – sowohl auf Seiten der Projektentwickler und Investoren als auch bei den Kredit...

KI und Legal Tech: Kann Technologie Kanzleien profitabler machen? (#121)

22. März 2024 | Allgemein

Host: Michael Hedtstück

Die Kanzleien stehen unter Druck: Marktbedingt wenig Transaktionsberatung, dafür viel Regulatorik und zunehmend...

Krise am Bau: Wie sie Baufirmen, Banken und Restrukturierer trifft (#119)

19. März 2024 | Restrukturierung

Host: Michael Hedtstück

Die Baukrise wälzt sich weiter durch die Wertschöpfungskette: Aktuell verlagert sie sich von den Bestandshaltern zu den Bau...

Diese IT-Strukturen mag Private Equity (#118)

15. März 2024 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Eine unrunde IT-Struktur kann ein Pain Point, aber auch ein enormes Wertsteigerungspotential sein. Private-Equity-Investoren...

Kreditrisiko richtig einschätzen: Worauf der Factoring-Anbieter bei der Prüfung achtet (#117)

12. März 2024 | Finanzierung | M&A | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Nicht nur die Bonität des Forderungsverkäufers ist bei der Kreditrisikoprüfung durch den Factoring-Anbieter eine entscheidende...

Carve-outs: Tipps & Tricks für Verkäufer und Finanzinvestoren (#116)

8. März 2024 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Immer mehr Konzerne spalten Geschäftsbereiche ab – ein sehr spannender Markt für Finanzinvestoren. Aber wie funktionieren die...

Alles hängt am Mindset: der jüngste Altmeister der Restrukturierung im Gespräch (#114)

5. März 2024 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

„Wertsteigerung mit Wertschätzung“ klingt prima, muss in der Sanierung aber erst einmal mit Leben gefüllt werden. Wie das...

LBO-Markt 2023 – ein Jahr mit zwei Hälften (#113)

4. März 2024 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Erst ging wenig im LBO-Markt 2023 – doch dann nahm der Markt mächtig Fahrt auf. Welche Treiber waren am Werk, und wie wird das...

Warum Private Equity nicht jammern, sondern handeln sollte (#112)

1. März 2024 | Leveraged Finance | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Die Zinswende und die globalen Unsicherheiten haben das Geschäft für die Finanzinvestoren nicht einfacher gemacht. Aber...

Dealkiller Kredit- und Kautionsversicherung: ein weißer Fleck bei Finanzinvestoren, M&A- und Finanzierungsberatern (#110)

27. Februar 2024 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Avale und Warenkreditversicherungen sind nicht das Leib- und Magenthema der Corporate Finance Community. In M&A-Deals können...

Stressed-Deals finanzieren – ganz ohne Stress (#109)

23. Februar 2024 | Finanzierung | Leveraged Finance | Private Debt | Private Equity | Restrukturierung | Venture Debt

Host: Isabella-Alessa Bauer

Die Finanzierung von Unternehmen in Stressed-Situationen ist komplex und braucht sowohl eine durchdachte Strategie als auch...

Marktausblick 2024: Was die Private-Equity-Branche erwartet (#107)

16. Februar 2024 | Finanzierung | Leveraged Finance | M&A | Private Debt | Private Equity | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Das Jahr 2024 ist knappe zwei Monate alt – Zeit, sich genauer anzusehen, welche Erwartungen es für die Private-Equity-Branche gibt

Restrukturierung: ein Geschäft für Menschenfreunde und Entwicklungshelfer (#102)

22. Dezember 2023 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

In unserer Weihnachtsfolge haben wir ein absolutes Highlight-Gespräch mit zwei Restrukturierungsprofis geführt...

Vendor Factbook – überflüssig oder Schmiermittel für den M&A-Prozess? (#101)

15. Dezember 2023 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

In einem schwierigen M&A-Markt wird die sorgfältige Aufbereitung der Unterlagen für den Verkäufer noch wichtiger...

Wird’s wieder besser? Unser M&A-Outlook 2024 (#100)

12. Dezember 2023 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

2023 war ein zäher M&A-Jahrgang. Was hat den Markt geprägt, aber vor allem: Was können wir für 2024 erwarten?

Der Finanzierungs-Outlook 2024 für Firmenkunden und LBOs (#98)

8. Dezember 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Leveraged Finance

Host: Bastian Frien

Die steigenden Zinsen und die Unsicherheit haben das Finanzierungsjahr 2023 geprägt. Aber was können wir für 2024 im...

Wieviel Digital-Knowhow braucht ein Finanzinvestor? (#96)

1. Dezember 2023 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

viele Finanzinvestoren schreiben sich Digitalisierungskompetenz auf die Fahnen. Doch was heißt das eigentlich in der Praxis?

Das dritte Quartal 2023 im LBO-Markt 2023 – und was macht ein interner Debt Advisor? (#95)

30. November 2023 | Finanzierung | Leveraged Finance | M&A

Host: Bastian Frien

Das dritte Quartal 2023 war im LBO-Markt besser als das letzte und sogar besser als das Vorjahresquartal.

What’s up bei Nachfolge-Deals? (#93)

24. November 2023 | M&A

Host: Michael Hedtstück

Auch der Boom bei Nachfolge-Transaktionen ist vorbei. Oder ist er nur unterbrochen? Tatsächlich spricht vieles dafür, dass...

Grünes Private Equity (#90)

10. November 2023 | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Private Equity will zum Antreiber der grünen Transformation unserer Wirtschaft werden. Deshalb durchläuft die Branche...

Was geht noch, wenn bei der Bank nichts mehr geht? (#89)

7. November 2023 | Finanzierung | Private Debt | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Wer in der Bonität schwächelt oder aus der falschen Branche kommt, der tut sich aktuell mit der klassischen Bankenfinanzierung...

Private Equity unter Druck: dann macht doch Buy and Build… (#88)

3. November 2023 | Finanzierung | M&A | Private Equity

Host: Isabella-Alessa Bauer

Das Geschäft mit Private Equity-Deals ist in diesem Jahr äußert herausfordernd...

Diese Zeitbombe tickt bei Leveraged Loans (#86)

27. Oktober 2023 | Leveraged Finance | Private Debt

Host: Michael Hedtstück

Wie viele Finanzierungen bringt der Zinsanstieg ins Wanken?

Ende der Eiszeit? Der Kapitalmarktausblick für Small- und Mid-Caps (#85)

24. Oktober 2023 | Finanzierung

Host: Michael Hedtstück

Wann der Markt für ECM- und DCM-Deals von Small- und Midcaps endlich wieder aufgeht – und wie Deals aussehen müssen, damit sie...

Was King Charles für Trade Finance getan hat (#83)

13. Oktober 2023 | Finanzierung | Fintechs

Host: Michael Hedtstück

Warum eine weitsichtige Entscheidung in London einen Innovationssprung im Bereich der Lieferantenfinanzierung auslösen könnte

Wann springt der Private-Equity-Markt endlich wieder an? (#82)

6. Oktober 2023 | M&A | Private Debt | Private Equity | Venture Capital

Host: Michael Hedtstück

Warum die Dealflaute diesmal so hartnäckig ist und warum es in der deutschen Private-Equity-Landschaft bald scheppern könnte

What’s up, Ihr Headhunter? (#80)

29. September 2023 | Allgemein | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Können die immer präsenter werdenden kleinen Headhunting-Boutiquen den globalen Recruiting-Giganten wirklich Paroli bieten?

Stockende Energiewende – Was hat der Finanzierungsmarkt damit zu tun? (#78)

22. September 2023 | Corporate Banking | Finanzierung

Host: Bastian Frien

Stockende Energiewende – Was hat der Finanzierungsmarkt damit zu tun?...

Das neue heiße Ding bei Leveraged Finance? (#77)

15. September 2023 | Finanzierung | Investmentbanking | Leveraged Finance | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Mit diesem neuen Produkt versuchen Debt-Fonds, verlorenen Boden im Leveraged-Finance-Geschäft zurückzuerobern...

Kreditklemme: Wie können Banken und alternative Geldgeber besser zusammenarbeiten? (#76)

8. September 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Leveraged Finance | Private Debt | Private Equity | Restrukturierung

Host: Michael Hedtstück

What’s up, Ihr alternativen Finanzierer?

Factoring als Finanzierungsbaustein in Private Equity Deals (#75)

31. August 2023 | Finanzierung | Leveraged Finance | Private Equity

Host: Bastian Frien

Factoring als Finanzierungsbaustein in Private Equity Deals

Das zweite Quartal 2023 im LBO-Markt 2023 – die zwei Töpfe der Deutschen Bank (#74)

31. August 2023 | Finanzierung | Leveraged Finance | M&A

Host: Bastian Frien

Wie ist der LBO-Markt im zweiten Quartal 2023 gelaufen?

Lean Management, made by Private Equity (#70)

21. Juli 2023 | M&A | Private Equity | Restrukturierung

Host: Michael Hedtstück

Was macht eigentlich ein Spezialist für Lean-Management-Prinzipien bei einem Private-Equity-Haus?

Ist die Finanzierung in der Krise? – Das sagt der Debt Advisor (#69)

14. Juli 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Private Debt | Restrukturierung

Host: Isabella-Alessa Bauer

Die Finanzierungslandschaft ist komplexer und herausfordernder geworden...

Wie ticken Distressed Debt Funds? (#68)

11. Juli 2023 | Private Debt | Private Equity | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Bislang spielen Distressed Debt Funds hierzulande kaum eine Rolle. Doch sie haben gewaltig tiefe Taschen...

Öffentliche Übernahme: Wie komplex ist das Ganze eigentlich? (#67)

7. Juli 2023 | Investmentbanking | M&A | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Die Erfolgsfaktoren und die aktuellen Trends bei öffentlichen Übernahmen

Buy & Build, das gallische Dorf des M&A-Geschäfts? (#66)

30. Juni 2023 | M&A | Private Equity

Host: Michael Hedtstück

Hemmt die Schwäche des M&A-Marktes auch die Buy-and-Build-Vorhaben der Private-Equity-Industrie?

Bankenfreund und ESG-Veteran: Was will Robeco im deutschen Debt-Fund-Markt? (#65)

23. Juni 2023 | Corporate Banking | Private Debt | Private Equity

Host: Bastian Frien

Der Markt hat nicht auf neue Debt Funds gewartet. Robeco sieht trotzdem noch eine Chance im deutschen Markt.

Refinanzierungen im aktuellen Marktumfeld – ein Paradigmenwechsel? (#64)

16. Juni 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Refinanzierungen sind aktuell kein Selbstläufer mehr.

ESG: Herausforderung für Private Equity und institutionelle Investoren (#63)

9. Juni 2023 | M&A | Private Debt | Private Equity

Host: Bastian Frien

Die ESG-Regulatorik beschäftigt nicht nur die Finanzinvestoren, sondern auch deren Geldgeber.

Retten Ja – Wetten nein: Was kann Factoring in der Sanierung leisten und was nicht? (#62)

2. Juni 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Retten Ja – Wetten nein: Was kann Factoring in der Sanierung leisten und was nicht?

Das erste Quartal 2023 im LBO-Markt 2023 – von Kreditverträgen und Restrukturierungen (#61)

26. Mai 2023 | Finanzierung | Leveraged Finance | M&A

Host: Bastian Frien

Das erste Quartal 2023 im LBO-Markt 2023

Wie schlank können Kreditverträge im Small & Midcap-Segment sein? (#60)

19. Mai 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Leveraged Finance

Host: Bastian Frien

Wie schlank können Kreditverträge im Small&Midcap-Segment sein?

Warum braucht Deutschland eine Beteiligungsbörse? (#59)

12. Mai 2023 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Warum braucht Deutschland eine Beteiligungsbörse?

„What’s up, IKB-Finanzierungsmarkt-
platz?“ (#58)

5. Mai 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Fintechs | Leveraged Finance

Host: Michael Hedtstück

Wie entwickelt sich eigentlich der Finanzierungsmarktplatz der IKB?

Kann Private Equity helfen,
unsere ökonomischen und gesellschaftlichen Probleme zu lösen? (#57)

21. April 2023 | M&A | Private Equity | Venture Capital

Host: Bastian Frien

Können Finanzinvestoren wirklich eine wichtige Rolle beim nachhaltigen Umbau der Wirtschaft spielen?

5 Jahre Arbeit an einer digitalen M&A-Lösung – Freude, Frust und Stapled Finance (#56)

14. April 2023 | M&A | Private Equity | Venture Capital

Host: Bastian Frien

Bei M&A-Transaktionen geht es um alles – und vor allem um Vertrauen.

Was macht die besten Finanzabteilungen besonders? (#55)

31. März 2023 | Finanzierung | Private Equity

Host: Bastian Frien

Es gibt jede Menge theoretische Abhandlungen darüber, aber was macht die Exzellenz von Finanzabteilungen in der Praxis aus?

Immobilienunternehmen in Not (#54)

24. März 2023 | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Der Immobilienmarkt wird durch hohe Energiekosten, Lieferengpässe, Inflation und Zinswende kräftig durchgerüttelt.

Der Dinosaurier im Forderungsverkauf: Warum ist klassisches Factoring immer noch ein Wachstumsmarkt? (#53)

17. März 2023 | Corporate Banking | Finanzierung

Host: Bastian Frien

Es hat lange gedauert, aber Forderungsverkäufe boomen wieder – viele Unternehmen sichern damit ihre Liquidität...

Wachstum trotz Arbeitskräftemangel: Wie managt Private Equity personalintensive Portfoliounternehmen? (#52)

10. März 2023 | M&A | Private Equity

Host: Bastian Frien

Wie managt Private Equity personalintensive Portfoliounternehmen?

Der digitale Wechsel: Revolution in Supply Chain Finance? (#51)

3. März 2023 | Corporate Banking | Finanzierung

Host: Bastian Frien

Supply Chain Finance ist so wichtig wie lange nicht – und nun kommt mit dem digitalen Wechsel möglicherweise ein Gamechanger.

„Billigkredit gegen Fair Share of Wallet“ – ist das Kernbankenkonzept noch zeitgemäß? (#50)

24. Februar 2023 | Corporate Banking | Finanzierung

Host: Bastian Frien

Es fliegen nicht direkt die Fetzen, aber es geht schon ordentlich zur Sache in unserem neuen Podcast.

LBO-Markt 2022 – ein tiefer Blick aus zwei Richtungen (#49)

22. Februar 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Leveraged Finance | M&A | Private Debt | Private Equity

Host: Bastian Frien

Der Krieg hat den LBO-Markt 2022 kräftig geschüttelt – und zeitweise stillgelegt.

Bank oder Debt Fund: Wer hat in der Akquisitions-finanzierung aktuell die Nase vorn? (#48)

17. Februar 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Leveraged Finance | M&A | Private Debt | Private Equity

Host: Bastian Frien

Bank oder Debt Fund: Wer hat in der Akquisitionsfinanzierung aktuell die Nase vorn?

Private-Equity-Trends in Healthcare und Life Sciences (#47)

10. Februar 2023 | M&A | Private Equity

War es das mit dem M&A-Megatrend? Warum es trotz allem Grund zur Zuversicht gibt.

Turnaround Tuesday: Vor der Sintflut? Die Rückzahlung der Fördermittel (#46)

7. Februar 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Philipp Habdank

Corona-Kredite der KfW: Fliegt den Unternehmen die Refinanzierung um die Ohren?

Stolperstein Finanzierung – treiben oder hemmen Banken die Transformation des Mittelstands? (#45)

3. Februar 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Treiben oder hemmen Banken die Transformation des Mittelstands?

Immobilienfinanzierung in der Krise (#44)

27. Januar 2023 | Corporate Banking | Finanzierung | Restrukturierung

Host: Philipp Habdank

Der Immobilienmarkt wurde von der Kombination aus ökonomischer Unsicherheit, Zinswende und Inflation hart getroffen.

Pre-pack: Revolution im Insolvenzrecht? (#43)

22. Dezember 2022 | Restrukturierung

Host: Bastian Frien

Das nächste große Restrukturierungs-Ding nach dem StaRUG? Sven Prüfer und Christoph Paulus analysieren die neue EU-Richtlinie.

M&A-Ausblick 2023 (#42)

16. Dezember 2022 | M&A

Host: Philipp Habdank

M&A-Chef Jens Krane von der Commerzbank blickt blickt zurück auf das M&A-Jahr 2022 und analysiert die Treiber für das kommende.

Financing Friday: Was geht 2023 an den Finanzierungs-Märkten? (#41)

9. Dezember 2022 | Corporate Banking | Finanzierung | Leveraged Finance

Host: Philipp Habdank

Unternehmensfinanzierung, Leveraged Finance & Factoring in 2023: Was treibt die Märkte im Guten wie im Schlechten?

Financing Friday: Kampf um Kreditvertrag (#40)

2. Dezember 2022 | Finanzierung

Host: Philipp Habdank

Die Streitpunkte mit Banken und Debt Funds bei aktuellen Kreditverhandlungen.

So ticken Finanzierungs-Berater (#39)

25. November 2022 | Finanzierung

Host: Philipp Habdank

Wie unterscheidet sich M&A-Beratung von Finanzierungsberatung? Marcel Herter erklärt was gutes Debt Advisory ausmacht.

Abkühlender LBO-Markt, angriffslustige Sparkassen (#38)

16. November 2022 | Finanzierung | Leveraged Finance

Host: Philipp Habdank

Der deutsche Leveraged-Finance-Markt schwächelt im dritten Quartal, Gleichzeitig drängen mehr Sparkassen in das Geschäft.

Die Sorgen der institutionellen Investoren (#37)

11. November 2022 | Private Debt | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Der IR-Deutschlandchef von Ardian spricht über die Sorgen institutioneller Investoren und über die Kooperation mit iCapital.

708 Millionen, um zwei Unternehmen an sich selbst zu verkaufen (#36)

28. Oktober 2022 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Guido Prehn über die Hintergründe des Continuation Funds von DPE Deutsche Private Equity.

Shareholding as a Service (#35)

21. Oktober 2022 | Restrukturierung

Host: Philipp Habdank

Shareholding as a Service: Was das Restrukturierungstool kann und wie es sich von anderen Ansätzen unterscheidet.

M&A mit oder ohne Debt Advisory? (#34)

14. Oktober 2022 | M&A

Host: Philipp Habdank

Braucht ein M&A-Berater zwingend auch ein Debt Advisory? Stefan Mattern und Matthias Magnus über den Merger von MCF und Cubus.

Was geht am M&A-Markt für 3D-Druck? (#33)

26. August 2022 | M&A

Host: Philipp Habdank

18 Deals im ersten Halbjahr, 30 könnten es bis zum Ende werden: M&A-Berater Falk Müller-Veerse analysiert den Boom beim 3D-Druck.

Berenberg: Die LBO-Bank, die eigentlich keine mehr ist (#32)

22. August 2022 | Finanzierung | Leveraged Finance

Host: Philipp Habdank

Was Berenberg im Leveraged-Finance-Geschäft anders macht als andere Banken und warum der Markt schon wieder auf Rekordkurs ist.

Corporate Finance im War for Talent (#31)

22. Juli 2022 | Finanzierung | Investmentbanking | M&A

Host: Philipp Habdank

Wie kann die Corporate-Finance-Community im War for Talents bestehen, und was treibt die Generation Z beruflich an?

Von der NIBC zum Dutch Mezzanine Fund (#30)

13. Juli 2022 | Finanzierung | Leveraged Finance

Host: Philipp Habdank

Nach 17 Jahren Leveraged Finance bei der NIBC geht Michael Müller nicht ganz freiwillig zum Dutch Mezzanine Fund. Warum?

Mutares und der abnormale Kapitalmarkt (#29)

8. Juli 2022 | Finanzierung | M&A

Host: Philipp Habdank

Mutares-Investmentchef Johannes Laumann spricht über den gescheiterten Bond und Börsengang und den jüngsten Deal mit Mann+Hummel.

Private Equity und der Mythos Buy & Build (#28)

24. Juni 2022 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Wie viel Überrendite bringt Buy and Build? Wo liegen die wahren Werttreiber für Private Equity? Eine neue Studie gibt Aufschluss.

Leverest – Freund oder Feind der Debt Advisor? (#27)

10. Juni 2022 | Leveraged Finance

Host: Philipp Habdank

Leverest will die Finanzierungsplattform für LBO-Kredite werden und das Geschäft digitalisieren. Hat das Start-up eine Chance?

Midcap Monitor: Senior Debt Funds im Banken-Club (#26)

30. Mai 2022 | Leveraged Finance | Private Debt

Host: Philipp Habdank

Senior Debt Funds im Banken-Club und Add-on-Wahnsinn. Der Leveraged Finance Talk zum ersten Quartal 2022.

Die Hintergründe zum Banken-Deal von VC Trade (#25)

27. Mai 2022 | Finanzierung

Host: Philipp Habdank

BayernLB, Helaba und Raiffeisenbank International haben sich mit je 10 Prozent an VC Trade Beteiligt. What's next?

Carry 4 Good: Wie Private Equity Philanthropie skaliert (#24)

16. Mai 2022 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Mit der Initiative Carry 4 Good will Ashoka soziales Unternehmertum fördern – mit dem Geld von Private-Equity-Managern.

Der Mini-Bond-Sumpf (#23)

6. Mai 2022 | Restrukturierung

Host: Philipp Habdank

Anwalt Tobias Moser über Verhandlungstricks bei der Restrukturierung von Mini-Bonds – und was sich in diesem Markt ändern muss.

Pemberton holt Adrian Grammerstorf (#22)

4. Mai 2022 | Finanzierung | Leveraged Finance | Private Debt

Host: Philipp Habdank

Neue Leute, neue Strategien: Jürgen Breuer darüber, wie sich Pemberton immer mehr vom Direct Lender zum Asset-Manager mausert.

Partner-Podcast: HR-Strategien für Private Equity (#21)

29. April 2022 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Was Finanzchefs wollen: Headhunter und Ex-CFO Paul Taaffe gibt Recruiting-Tipps für Private Equity.

Exklusiv: Nestlé kauft Ankerkraut – EMZ Partners macht fast 3x Geld (#20)

13. April 2022 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Ankerkraut geht an Nestlé, und Private Equity zieht wieder den Kürzeren. Alle Hintergründe zum Investment-Coup von EMZ Partners.

Verklausuliert: Fallstricke im LMA-Vertrag (#19)

8. April 2022 | Finanzierung

Host: Philipp Habdank

Definitionen, Klauseln und Verbote: Was das LMA-Muster für Kreditverträge regelt – und was verhandelt wird.

Carcharodon Capital: Ein Start-up-Investor mit Biss (#18)

25. März 2022 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Wie der Unternehmer Ingo Weber mit seinen FAS-Millionen und seinem Family Office Carcharodon Capital Start-ups jagt.

Leveraged Finance: Die Hintergründe zum Rekordjahr (#17)

11. März 2022 | Finanzierung | Leveraged Finance

Host: Philipp Habdank

Midcap Leveraged Finance in Deutschland: Die Hintergründe zum Rekordjahr 2021 und zur Strategie der LBBW in diesem Geschäft.

Make Levine Leichtman Capital Partners great in DACH (#16)

18. Februar 2022 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Matthias Tabbert bringt LLCP nach Frankfurt. Was hat der US-Investor vor?

Private Equity 2021: Gründer-Exits statt Nachfolge-Welle (#15)

4. Februar 2022 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Private Equity hat den Mittelstand geknackt, aber anders als ursprünglich gedacht. What's next?

Die 6-Billionen-Euro-Frage (#14)

21. Januar 2022 | Corporate Banking | Finanzierung | Private Debt

Host: Philipp Habdank

Banken, Debt Funds und die Billionenfrage: Hauke Burkhardt spricht im Podcast über die nachhaltige Transformation der Wirtschaft.

Coming Home: Sven Oleownik geht zu Emeram (#13)

7. Januar 2022 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Von Gimv zu Emeram: Sven Oleownik spricht über seinen Wechsel und seine Pläne.

Digitales Dealsourcing mit künstlicher Intelligenz (#12)

17. Dezember 2021 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Menschliche oder künstliche Intelligenz: Wer ist besser im Dealsourcing?

GP-led Secondary: Wie sich Private Equity selbst beglückt (#11)

3. Dezember 2021 | M&A | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Was hinter dem Private-Equity-Hype um GP-led Secondaries steckt.

Banken vs. Debt Funds: Das Imperium schlägt zurück (#10)

19. November 2021 | Leveraged Finance

Host: Philipp Habdank

Zahlen, Fakten und Hintergründe – der Leveraged Finance Talk zum dritten Quartal 2021 mit Thorsten Weber von GCA Altium.

Der Basel IV Banken-Check (#9)

5. November 2021 | Corporate Banking

Host: Philipp Habdank

Wie schlimm ist Basel IV für die Banken? Ulf Morgenstern hat es im Podcast analysiert.

Alter Schwede! Private Equity mal anders (#8)

22. Oktober 2021 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

200 Übernahmen, kein Exit und 1,5 Milliarden Euro Dry Powder. Lars Nottehed über die Investmentstrategie von Storskogen.

Was geht im Corporate Banking? (#7)

24. September 2021 | Corporate Banking

Host: Philipp Habdank

Corona hat die großen Probleme der Banken im Corporate Banking verschleiert. Wir legen mit Andreas Becker den Finger in die Wunde.

So rechnet Private Equity (#6)

10. September 2021 | Leveraged Finance | Private Equity

Host: Philipp Habdank

Der Podcast mit Kai Hesselmann über die Rechenspiele von Private-Equity-Investoren.

Die LBO-Bank, die keine sein will (#5)

27. August 2021 | Finanzierung | Leveraged Finance

Host: Philipp Habdank

Die Apobank war 2020 die aktivste LBO-Bank. Christoph Neff ordnet den überraschenden Erfolg kritisch ein.

Was geht am Leveraged-Finance-Markt? (#4)

13. August 2021 | Leveraged Finance | Private Debt

Host: Philipp Habdank

Der Leveraged-Finance-Markt steuert auf ein Rekordjahr zu. Thorsten Weber von GCA Altium erklärt warum.

Vom Banker zum Finanzinvestor (#3)

30. Juli 2021 | Private Debt

Host: Philipp Habdank

Dominik Felsmann von Tikehau Capital spricht über seinen Karriereschritt vom Banker zum Finanzinvestor.

Die Human Due Diligence (#2)

16. Juli 2021 | Private Equity

Host: Philipp Habdank

ESG ist für Private Equity der Werttreiber der Zukunft, glaubt Jens Alsleben.

Let’s talk about Spacs (#1)

2. Juli 2021 | Finanzierung | Investmentbanking

Host: Philipp Habdank

Sven-Roger von Schilling erklärt, wie Banken und Hedgefonds ein System geschaffen haben, in dem sie nicht verlieren können.